Отличная возможность обучить своих сотрудников
Спасибо за ваше участие в NEXT MBA. Теперь, когда вы уже ознакомились с материалами, настало время заказать обучение и для своих сотрудников. Введите промокод FRIENDS во время оформления заказа и получите скидку 30%.
Александр Быстров — Фондовый рынок
Руководитель управления активами в "РИК-Финанс"


«Шумейко и партнеры»
«Роснано»
Модуль "Финансы и право"
5 лекций, 21 ноября 2020
Как правильно сохранять деньги и грамотно инвестировать? На этот вопрос подробно ответил на своей лекции Александр Быстров, руководитель управления активами инвестиционной компании в «РИК-Финанс», и провёл ретроспективный анализ инвестиционных инструментов.
«Перспективные проекты»
«РИК-Финанс»
Адвокат, ведущий
Конспект занятия
Александр Быстров: “Когда мы говорим об инвестициях, существуют различные формы вложения финансов и получения от них дохода. В самом начале это стартапы. У предпринимателя возникает какая-то идея, и он с ней обращается за помощью к семье и друзьям. У таких проектов может быть и большая доходность, и соответствующий риск потерять много денег. В этом случае только 1 из 1000 бизнесов по-настоящему выстреливает”.


Развитие стартапа
Далее стартап начинает формироваться в более серьёзную модель. К нему могут подключаться бизнес-ангелы, что выйти на новый этап развития. При этом доходность снижается, а вероятность падения фонда по-прежнему высокая. После запуска стартапа появляются инвесторы в соответствии с различными моделями масштабирования и дальнейшего развития компании. Доходность и риски таких инвестиций снижаются.

Когда компания вырастает, она выходит на IPO (публичное размещение акций компании на фондовой бирже). В этот момент можно также инвестировать свои деньги. Уже есть несколько компаний, через которые можно выходить на IPO. Доходность от них может показаться меньше, в то время как и риски снижаются. После прохождения компанией IPO, её акции торгуются на вторичном рынке. Именно тогда нужно инвестировать, потому что эти вложения становятся максимально надёжными, но приносят меньшую прибыль.





Преимущества акций
Сопоставив все возможности таких инвестиций, начиная с 1925 года, можно прийти к выводу: самая высокая доходность, которую можно получить от инвестиций - покупка акций. У них есть много преимуществ:

— Ликвидность. Можно достаточно быстро продать все свои ценные бумаги, буквально за 10 минут и сразу же вывести деньги в банк.

— Надёжность. Активы находятся на личном брокерском счёте, который контролирует ЦБ.

— Прозрачность. В каждый момент есть понимание того, в каких инструментах находятся активы и сколько они стоят.

— Доходность. Максимальная в акциях, как показывает ретроспективный анализ, в облигациях выше депозита.

— Прогнозируемость. Достаточно легко провести анализ бумаг, так как эмитенты много лет публикуют отчётность по МСФО и РСБУ.

При всех перечисленных плюсах этих вложений у них есть и недостатки. Основной - волатильность, ведь в короткие промежутки времени стоимость портфеля может изменяться. Стоит ориентироваться на долгосрочные инвестиции.

Главная защита - диверсификация, распределение инвестиций между различными активами. На фондовом рынке - это покупка акций различных эмитентов в различных секторах экономики. В портфеле должно быть минимум 5 компаний.

Помимо значимости акций как надежных инвестиций и деверсификации, необходимо учитывать несколько принципов при вложениях: средняя доходность от вложений составит 15% в $, нефть, газ и уголь ещё долго будут востребованы, спрос на золото цикличен, как и на другое сырьё, а, чем меньше торгуете, тем лучше результат.